Stock Queen 【心水股貼士】比亞迪現處十年估值低位可買入(071223) 比亞迪(01211)為12月7日見報專欄個股分析，亦屬心水股貼士 比亞迪現處十年估值低位可買入 全球各地提高碳排放標準，對電動車的需求提升，爲新加入的競爭者提供機會，相信比亞迪(01211)在成本因素有利、刀片電池技術基礎之下，將會成爲主要的勝出者之一，與1970至80年代豐田節能汽車快速增長的情況相似。 比亞迪2023年第三季歸母淨利潤同比增長82.2%，毛利率環比增長3.4%，公司發佈2023... 2023年12月6日
Stock Queen 【大行報告】2023年12月1日大行報告 2023年12月1日大行報告 陽光紙業 ~ 華升證券 華升證券發佈研究報告指出，陽光紙業(02002)主業優勢突出，主業修復+特種紙業務市場打開確定性強， 同時未來在新股東建發紙漿的賦能下有望發揮協同效應實現降本增效，首次覆蓋給予“買入”評級。參考可比公司2024年預期PE及港股A股市場差異，保守予7倍PE，按照2024年EPS 0.54 元人民幣/股計算，對應股價4.12 港幣/股，較目前股價擁... 2023年12月5日
Stock Queen 【大行報告】2023年12月1日 2023年12月1日大行報告 陽光紙業 ~ 華升證券 華升證券發佈研究報告指出，陽光紙業(02002)主業優勢突出，主業修復+特種紙業務市場打開確定性強， 同時未來在新股東建發紙漿的賦能下有望發揮協同效應實現降本增效，首次覆蓋給予“買入”評級。參考可比公司2024年預期PE及港股A股市場差異，保守予7倍PE，按照2024年EPS 0.54 元人民幣/股計算，對應股價4.12 港幣/股，較目前股價擁... 2023年12月5日
Stock Queen 2023年12月1日大行報告 2023年12月1日 大行報告 陽光紙業 ~ 華升證券 華升證券發佈研究報告指出，陽光紙業(02002)主業優勢突出，主業修復+特種紙業務市場打開確定性強， 同時未來在新股東建發紙漿的賦能下有望發揮協同效應實現降本增效，首次覆蓋給予“買入”評級。參考可比公司2024年預期PE及港股A股市場差異，保守予7倍PE，按照2024年EPS 0.54 元人民幣/股計算，對應股價4.12 港幣/股，較目前股... 2023年12月5日
Stock Queen 【心水股貼士】中燃(00384)為11月30日見報專欄個股分析，非心水股貼士 中燃業績屢遜預期宜再觀望 中國燃氣(00384)公布中期業績，期內公司總收入360.49 億港元，同比減少16.1%，實現毛利57.24 億港元，同比下降17.9%，股東應占盈利18.3 億港元，同比下降43.9%，每股基本盈利爲34.00 港仙，同比下降43.3%。期內公司經營性現金流淨額較去年同期的47.4 億港元，大幅增長59.7%至75.7 億港元， 自由現金流較去年同期的8.4 億港元大... 古天后 2023年11月30日
Stock Queen 【心水股貼士】國泰(00293)為11月29日見報個股分析，非心水股貼士 國泰多項業務正面訊息有助催化股價向上 國泰(00293)公佈2023年半年報，2023年上半年營業收入435.93億港元，同比+135%;歸屬於上市公司股東的淨利潤42.68億港元，2022年同期則虧損49.99億港元，實現同比扭虧爲盈。截至2023年6月30日，公司機隊總數合計225架，平均機齡10.7年。 公司上半年業績顯示，今年上半年，國泰航空的客運收益增至250.13億港元，較2022年同... 古天后 2023年11月30日
Stock Queen 【大行報告】2023年11月30日 2023年11月30日大行報告 美團-W ~ 摩通 摩根大通發表報告指，年初至今，由於投資者對消費疲軟、競爭加劇以及社區團購業務投資效率低下的憂慮，導致美團-W(03690)明年市盈率預測下跌31%。 該行又指，美團在過去七個季度，都無法收窄新業務部門虧損，因此對近期和長期的社區團購業務投資財務回報感到擔憂。該行將美團明年每股盈利預測下調24%。該行將美團評級由「增持」降至「中性」，目標價由195... 古天后 2023年11月30日
Stock Queen 【大行報告】2023年11月29日 2023年11月29日大行報告 美團-W ~ 大摩 摩根士丹利發表報告指出，對美團-W(03690) 的態度逐漸審慎，主要由於消費情緒復甦慢於預期，為美團的核心本地商業收入復甦帶來不確定性。該行將美團目標價由180元削至120元，相當於明年核心市盈率16倍，對其2023至2030年非國際準則經營溢利預測下調2%至23%，評級由「增持」降至「與大市同步」。 該行認為，美團第三季業績符合預期，並宣布1... 古天后 2023年11月30日
Stock Queen 【大行報告】2023年11月28日 2023年11月28日大行報告 健世科技 ~ 花旗 投行花旗近日給予健世科技(09877)“買入”評級，目標價40.00港元，基於以下四點原因：(1)預計健世科技的LuX-Valve產品在2023年第四季度獲得中國國家藥品監督管理局(NMPA)的批准，成為中國首款獲批產品；(2)兩款核心產品(LuX-Valve、Ken-Valve)抓住增長迅速和滲透不足的全球TTVR和TAVR(AR)市場機會；(... 古天后 2023年11月30日
Stock Queen 【大行報告】2023年11月27日 2023年11月27日大行報告 周大福 ~ 國泰君安 國泰君安發佈研究報告稱，維持周大福(01929)“增持”評級，預計2024-2026財年歸母淨利潤為84.01/97.52/110.89億港元，對應EPS分別為0.84/0.98/1.11港元，目標價16.8港元。公司FY2024H1利潤表現優於預期，主要受益定價優化、運營提效及金價上行；中長期看“人生四美”有望開啟新一輪產品週期，利潤率向上空... 古天后 2023年11月28日
Stock Queen 【心水股貼士】申洲國際(02313)為11月28日見報專欄個股分析，非心水股貼士 申洲國際明年利潤率料可改善 申洲(02313)管理層透露明年訂單量較預期好，因此獲上調2024至2025年盈利預測，估計明年訂單量增長將由早前預期的10%，加快到約12%至15%。申洲已與四大海外客戶Nike、 Adidas、Uniqlo及Puma談妥明年旗下中國、越南及柬埔寨廠房的產能分配，若最終未能實現各自產能利用率85%以上，該等客戶將向公司作出相應營運成本補償。 今年全球品牌採購策略轉變，... 古天后 2023年11月28日
Stock Queen 【大行報告】2023年11月17日 2023年11月17日大行報告 京東物流 ~ 交銀國際 交銀國際發佈研究報告稱，維持京東物流(02618)“買入”評級，基於運營效率提升上調利潤，預計2023/24/25年調整後淨利潤率1.2%/2%/2.5%（此前為1.1%/1.9%/2.4%）。14%折現率不變，目標價從14.3港元上調至14.6港元。公司將在逐步兑現合理盈利水平的前提下，不斷拓展業務市佔率，行業整合空間大。 3季度收入高於該... 古天后 2023年11月23日